本期摘要
2022年6月，全球天然橡胶产量111.3万吨，环比增长11.3%，同比增长3.8%；消费量120.6万吨，环比增长1.3%，同比增长5.8%。6月份，主要成员国进口量和出口量同比均增加。天然橡胶期货价格上涨，现货价格涨跌互现。
预测2022年全球天然橡胶供应将增长3.1%，达到1455.2万吨；消费量1502.6万吨，增长4.1%。
本期主要内容
一、年度预测数据更新
6月份，ANRPC秘书处调整了全年产量预测数。预测2022年世界天然橡胶供应将增长3.1%，达到1455.2万吨。
表1 预期2022年全球天然橡胶产量（万吨）
国家 | 2021年 | 2022年 | ||
产量 | 同比（%） | 产量 | 同比（%） | |
泰国 | 483.6 | 1.0 | 490.8 | 1.5 |
印度尼西亚 | 304.5 | 0.3 | 313.5 | 2.9 |
越南 | 126.0 | 2.8 | 125.5 | -0.4 |
中国 | 85.1 | 22.9 | 86.7 | 1.8 |
印度 | 75.7 | 10.5 | 85.0 | 12.3 |
马来西亚 | 47.0 | -8.7 | 50.0 | 6.5 |
柬埔寨 | 36.8 | 5.4 | 38.2 | 3.8 |
缅甸 | 29.0 | 8.5 | 30.0 | 3.4 |
菲律宾 | 17.2 | 63.3 | 10.9 | -36.8 |
斯里兰卡 | 7.7 | -1.7 | 8.3 | 7.9 |
孟加拉国 | 2.2 | 0.5 | 2.3 | 4.5 |
巴布亚新几内亚 | 0.6 | 3.6 | 0.6 | 5.3 |
其它国家 | 195.3 | 3.2 | 213.4 | 15.1 |
全球合计1 | 1410.8 | 4.0 | 1455.2 | 3.1 |
注：1. 合计的所有国家包括非ANRPC成员国。ANRPC秘书处根据这些国家的种植趋势和开割面积预测其2022年产量。
二、2022年6月全球天然橡胶供应同比增加3.8%
2022年6月全球天然橡胶产量111.3万吨，环比增长11.3%，同比增长4.8%。有利的气候条件有助于天然橡胶生产。大多数ANRPC成员国的产量较5月都有所增加。越南非季节性降雨导致落叶，短期内生产受到影响。
表2 4-6月份主要国家天然橡胶产量（万吨）
国家 | 2022年4月 | 2022年5月 | 2022年6月 |
泰国 | 34.5 | 33.4 | 35.8 |
印度尼西亚 | 25.7 | 23.7 | 25.7 |
越南 | 6.0 | 9.0 | 9.0 |
中国 | 4.4 | 7.2 | 8.3 |
印度 | 4.1 | 4.2 | 5.7 |
马来西亚 | 2.3 | 2.8 | 3.8 |
柬埔寨 | 1.7 | 2.7 | 3.1 |
缅甸 | 1.0 | 0.6 | 0.3 |
菲律宾 | 0.6 | 1.1 | 1.3 |
斯里兰卡 | 0.6 | 0.6 | 0.6 |
孟加拉国 | 0.2 | 0.1 | 0.2 |
巴布亚新几内亚 | - | - | - |
其它国家 | 13.6 | 14.6 | 17.7 |
全球合计1 | 94.6 | 100.0 | 111.3 |
注：全球合计含所有国家，包括非ANRPC成员国。
表3 全球天然橡胶月产量（万吨）
月度 | 2020年 | 2021年 | 2022年 | |
指标 | 产量 | 产量 | 产量 | 同比（%） |
1 | 124.5 | 131.5 | 117.8 | -10.4 |
2 | 98.7 | 100.6 | 104.8 | 4.2 |
3 | 83.5 | 90.5 | 92.6 | 2.4 |
4 | 71.5 | 83.5 | 94.6 | 13.3 |
5 | 85.1 | 95.0 | 100.0 | 5.2 |
6 | 101.4 | 107.3 | 111.3 | 3.8 |
7 | 119.4 | 122.9 | ||
8 | 128.6 | 129.7 | ||
9 | 132.5 | 133.7 | ||
10 | 137.0 | 137.3 | ||
11 | 140.0 | 139.7 | ||
12 | 134.3 | 139.1 | ||
全年合计 | 1356.6 | 1410.8 | 1455.2 | 3.1 |
三、2022年6月，全球天然橡胶消费量同比增长1.3%
2022年全球天然橡胶消费量为1502.6万吨，同比增长4.1%。其中泰国、越南和缅甸消费明显增长。
表4 2022年全球天然橡胶消费量
国家 | 2021年 | 2022年 | ||
产量 | 同比（%） | 产量 | 同比（%） | |
中国 | 594.9 | 5.4 | 598.0 | 0.5 |
印度 | 125.7 | 20.8 | 129.0 | 2.7 |
泰国 | 92.6 | 33.8 | 133.4 | 44.1 |
马来西亚 | 52.1 | -4.1 | 53.7 | 3.2 |
印度尼西亚 | 61.5 | 2.8 | 63.0 | 2.4 |
越南 | 33.0 | 33.4 | 38.0 | 15.2 |
斯里兰卡 | 13.4 | 19.4 | 13.7 | 2.1 |
菲律宾 | 3.6 | -3.9 | 3.5 | -3.0 |
缅甸 | 2.0 | -11.3 | 2.4 | 24.0 |
其它国家 | 464.4 | 15.9 | 467.9 | 0.7 |
全球合计 | 1443.1 | 11.5 | 1502.6 | 4.1 |
注：这些数字是ANRPC秘书处根据非成员国的经济前景和其他外部因素预测的，斜体数字是ANRPC秘书处预测的而非成员国官方估计。
表5 2022年6月主要消费国消费情况
国家 | 消费量 | ||
2022年4月 | 2022年5月 | 2022年6月 | |
中国 | 47.8 | 48.1 | 48.9 |
印度 | 11.6 | 9.5 | 10.7 |
泰国 | 7.5 | 9.0 | 7.7 |
马来西亚 | 4.3 | 4.5 | 4.7 |
印度尼西亚 | 5.3 | 4.6 | 5.1 |
越南 | 3.0 | 3.3 | 3.5 |
斯里兰卡 | 1.0 | 0.9 | 1.0 |
菲律宾 | 0.2 | 0.3 | 0.4 |
缅甸 | 0.1 | 0.1 | 0.0 |
其它国家 | 40.0 | 38.8 | 38.6 |
全球合计1 | 120.7 | 119.1 | 120.6 |
注：这些数字是ANRPC秘书处根据非成员国的经济前景和其他外部因素预测的，斜体数字是ANRPC秘书处预测的而非成员国官方估计。
2022年6月，全球天然橡胶消费量120.6万吨，环比增加1.3%，同比增长5.8％。其中中国48.9万吨，印度10.7万吨。
表6 全球天然橡胶月消费量（单位：万吨）
月度 | 2020年 | 2021年 | 2022年 | 同比（%） |
1 | 102.6 | 119.0 | 123.0 | 3.4 |
2 | 74.9 | 109.8 | 107.9 | -1.8 |
3 | 114.5 | 128.4 | 129.8 | 1.0 |
4 | 97.1 | 120.4 | 120.7 | 0.3 |
5 | 98.6 | 114.1 | 119.1 | 4.4 |
6 | 103.0 | 114.0 | 120.6 | 5.8 |
7 | 108.6 | 117.1 | ||
8 | 110.1 | 116.6 | ||
9 | 119.5 | 120.4 | ||
10 | 120.5 | 128.7 | ||
11 | 122.1 | 128.1 | ||
12 | 123.1 | 126.3 | ||
全年合计 | 1294.6 | 1443.1 | 1502.6 | 4.1 |
四、6月份成员国媒体消费动态信息
中国国家统计局发布的6月份制造业采购经理人指数（PMI）为50.2，较5月份上升0.6，高于反映制造业枯荣的临界点。6月非制造业采购经理人指数为54.7，较上月升6.9个百分点。
中国汽车工业协会的数据，受汽车购置税减半政策（单车价格30万以下、排量2.0以下的乘用车购置税减半）的影响，6月份，中国汽车销量激增24%达250万辆，其中新能源汽车销售59.6万辆，同比增长129%。
全球最大电动汽车制造商——特斯拉上半年销量同比增长46%达56.4万辆。
6月份，印度标准普尔全球制造业采购经理人指数由5月的54.6降到53.9，是2021年9月以来的最低。虽然经济增长有所放缓，但需求强劲，6月天然橡胶需求量为10.7万吨。
五、6月份主要成员国天然橡胶进出口量较上月增加
6月份，中国进口天然橡胶39.3万吨，同比增长15.4%；印度和马来西亚进口4.1万吨、10.5万吨，同比分别增长5.1%、24.7%；越南进口6.0万吨，同比减少6.0%。
表7 主要进口国2022年进口趋势（单位：万吨）
国家 | 2022年4月 | 2022年5月 | 2022年6月 | 2022年全年 | 同比（%） |
中国 1 | 41.1 | 32.3 | 39.3 | 551.6 | 7.5 |
印度 | 3.9 | 3.1 | 4.1 | 55.2 | 5.0 |
马来西亚1 | 10.7 | 10.2 | 10.5 | 120.0 | -0.6 |
越南 | 6.5 | 8.6 | 6.0 | 97.7 | -9.9 |
注：1. 中国和马来西亚的数据包括复合橡胶和混合橡胶在内。2. 斜体字为ANRPC秘书处预测数据，为非成员国官方数据。
6月份，泰国、印度尼西亚、越南、马来西亚和柬埔寨的天然橡胶出口量同比分别增2.9%、9.0%、8.7%、16.6%、2.8%。但与5月相比，泰国的出口量有所减少。
表8 主要产胶国2022年的出口趋势（单位：万吨）
国家 | 2022年4月 | 2022年5月 | 2022年6月 | 2022年全年 | 同比（%） |
泰国 | 34.6 | 33.1 | 31.3 | 422.1 | 2.1 |
印度尼西亚 | 25.8 | 19.0 | 21.4 | 247.8 | 3.9 |
越南 | 7.7 | 10.7 | 16.7 | 198.1 | 5.6 |
马来西亚 | 9.5 | 9.2 | 9.7 | 111.3 | 5.0 |
柬埔寨 | 1.8 | 2.6 | 3.0 | 37.0 | 1.0 |
注：出口量数据包含复合橡胶和混合橡胶在内。
六、原油价格上涨12.1%，主产国汇率继续走弱
2022年6月，布伦特原油日平均价格122.8美元/桶，较5月涨12.1%。
主产国汇率方面：6月份，泰铢、马来西亚林吉特兑美元汇率进一步贬值。
八、2022年6月份期货价格上涨、现货价格涨跌互现
（一）期货市场价格均有所回升。
6月，上期所RU2209合约月平均结算价格12981元/吨，较5月份的12975元/吨略有回升。
同期，SICOM市场TSR20号胶2209合约月平均结算价格1.64新元/公斤，环比涨1.0%。
6月份，日本大阪交易所2022年11月交割的RSS3期货合约平均结算价格257日元/公斤，较5月涨4.2%。
（二）现货价格涨跌互现
2022年6月份，曼谷市场STR20号胶FOB月平均价格1.64美元/公斤，环比涨0.2%；吉隆坡市场SMR20号胶月平均价格1.64美元/公斤，环比涨1.2%。
6月份，曼谷市场RSS3月平均价格2.10美元/公斤，环比跌4.0%；印度科塔亚姆市场RSS4月平均价格2.26美元/公斤，环比涨1.2%。
6月份，马来西亚吉隆坡市场桶装浓缩胶乳月平均价格1.46美元/公斤，环比跌5.8%。
九、天然橡胶市场短期展望
（一）短期内可能支撑天然橡胶价格回升的因素
基于最新预测，供需基本面仍有利于天然橡胶市场。
中国政府推出的一揽子经济刺激计划促进汽车产业发展。此外，政府还确定政策性开发性金融工具支持重大项目建设、扩大有效投资促进就业和消费。
美国能源署预测，2023年布伦特原油年平均价格94美元/桶。
上海期货交易所6月天然橡胶周平均库存27.61万吨，明显高于2021年同期，但仍远低于2019年疫情流行前的水平。
（二）短期内可能抑制天然橡胶产业复苏的因素
6月份，美国和欧元区经济体制造业采购经理人指数降至新低，主要经济体经济增长放缓。美联储加息应对通胀的举措可能加大经济衰退的风险。
美元走强给大宗商品价格带来压力，铜、谷物和原油等价格波动加剧。
世界银行预计中国经济增速放缓，市场对中国经济前景信心不足。
新冠病毒变体造成感染病例激增，经济复苏前景面临不确定性。
美国能源署预测，经济增长不如预期可能导致能源消费低于预期。此外，供应的不确定性将会影响未来价格走势。
八、天然橡胶市场短期展望
（一）短期内可能支撑天然橡胶价格回升的因素
基于最新预测，供需基本面仍有利于天然橡胶市场。
中国政府推出的一揽子经济刺激计划促进汽车产业发展。此外，政府还确定政策性开发性金融工具支持重大项目建设、扩大有效投资促进就业和消费。
美国能源署预测，2023年布伦特原油年平均价格94美元/桶。
上海期货交易所6月天然橡胶周平均库存27.61万吨，明显高于2021年同期，但仍远低于2019年疫情流行前的水平。
（二）短期内可能抑制天然橡胶产业复苏的因素
6月份，美国和欧元区经济体制造业采购经理人指数降至新低，主要经济体经济增长放缓。美联储加息应对通胀的举措可能加大经济衰退的风险。
美元走强给大宗商品价格带来压力，铜、谷物和原油等价格波动加剧。
世界银行预计中国经济增速放缓，市场对中国经济前景信心不足。
新冠病毒变体造成感染病例激增，经济复苏前景面临不确定性。
美国能源署预测，经济增长不如预期可能导致能源消费低于预期。此外，供应的不确定性将会影响未来价格走势。
